Bericht der Stiftung zur Verwaltung der Aktien der Triodos Bank (SAAT)

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Angaben in %

2016

2015

 

 

 

 

 

 

Coöperatieve Centrale Raiffeisen-Boerenleenbank BA

5,0

5,6

Delta Lloyd Levensverzekering NV

3,5

3,9

 

 

Die unabhängige Stiftung zur Verwaltung der Aktien der Triodos Bank (Stichting Administratiekantoor Aandelen Triodos Bank (SAAT)) verwaltet sämtliche Aktien der Triodos Bank. Die SAAT begibt Aktienähnliche Rechte zur Finanzierung der Aktien. Den Inhabern Aktienähnlicher Rechte stehen die mit den Aktien verbundenen wirtschaftlichen Rechte (z.B. Dividendenberechtigung) zu, sie haben jedoch keinerlei Kontrollrechte. Die Kontrollrechte liegen bei der SAAT. Eine ausführliche Beschreibung der Corporate Governance-Struktur der Triodos Bank und insbesondere der Rechte und Verantwortlichkeiten der SAAT und der Inhaber Aktienähnlicher Rechte ist dem Kapitel über Corporate Governance dieses Geschäftsberichts zu entnehmen.

Eine Aufstellung der treuhänderisch verwalteten Aktien und ausgegebenen Aktienähnlichen Rechte der Triodos Bank zum 31. Dezember 2016 ist in der Erklärung des SAAT-Stiftungsrats über die Anteile zu finden.

Bei der Ausübung ihrer Stimmrechte auf der Hauptversammlung der Triodos Bank („Hauptversammlung“) folgt der Stiftungsrat der SAAT folgenden Grundsätzen:

  • Wahrung des Leitbildes der Triodos Bank
  • Wahrung der Unabhängigkeit der Triodos Bank
  • Wahrung der wirtschaftlichen Interessen der Inhaber Aktienähnlicher Rechte durch Sicherung von Kontinuität und Rentabilität der Triodos Bank, die Ausschüttung einer Dividende und die Steigerung des Wertes Aktienähnlicher Rechte. Der Stiftungsrat der SAAT ist sowohl den wirtschaftlichen Interessen der Inhaber Aktienähnlicher Rechte als auch dem Leitbild der Triodos Bank verpflichtet und daher bemüht, diese zu beiderseitigem Nutzen in Einklang zu bringen.

Dies kommt auch in den folgenden Bestimmungen der Verwaltungsbedingungen der SAAT zum Ausdruck:

Artikel 6

Die Stiftung ist in der Ausübung der Stimmrechte der in ihrem Besitz befindlichen Aktien unabhängig. Bei der Stimmrechtsausübung trägt sie sowohl den Interessen der Inhaber Aktienähnlicher Rechte, als auch den Interessen der Triodos Bank Rechnung und orientiert sich an den Zielsetzungen der Bank und den davon abgeleiteten Grundsätzen.

Die Abstimmungspolitik der SAAT unterliegt Artikel 6 der Verwaltungsbedingungen und den oben angegebenen Grundsätzen.

In ihrer Verwaltungsfunktion überwacht die SAAT die Triodos Bank und führt einen Dialog mit ihr. Hierbei hält sie die oben beschriebenen Grundsätze ein. Darüber hinaus erfüllt sie freiwillig die entsprechenden Grundsätze und Best Practices des niederländischen Corporate Governance-Kodexes und andere, allgemein anerkannte Verwaltungsregeln.

Der Stiftungsrat der SAAT beobachtet besonders die mittel- und langfristige Geschäftsentwicklung bei der Triodos Bank im Hinblick auf Wirkung, Risiko und Rendite. Er verfolgt dabei sowohl interne als auch externe Entwicklungen, um mögliche Auswirkungen auf die Essenz der Triodos Bank, ihr Leitbild und ihre Werte zu analysieren und abzuschätzen.

Gegebenenfalls unterliegen die Diskussionen und Treffen mit der Triodos Bank im Jahresverlauf der Vertraulichkeit. Sollte der Stiftungsrat der SAAT der Ansicht sein, dass die Triodos Bank auf Fragen nicht angemessen reagiert, so muss er seiner Verwaltungsfunktion in Bezug auf die Unternehmensführung der Triodos Bank nachkommen und entsprechende Maßnahmen ergreifen.

Hauptversammlung

Der Stiftungsrat der SAAT ist der einzige Aktionär der Triodos Bank. Als solcher stimmte der Stiftungsrat der SAAT auf der am 20. Mai 2016 in Zeist stattfindenden Hauptversammlung über die unten stehenden Themen ab und erläuterte die jeweiligen Entscheidungen. Nähere Informationen zu den verabschiedeten Beschlüssen finden Sie unter www.triodos.de/hauptversammlung.

Der Stiftungsrat der SAAT hat folgende Beschlüsse gefasst:

  • Feststellung des Jahresabschlusses 2015 und Genehmigung der vorgeschlagenen Dividende
  • Entlastung der Mitglieder des Vorstands für die Erfüllung ihrer Funktion im Geschäftsjahr 2015
  • Entlastung der Mitglieder des Aufsichtsrats für die Erfüllung ihrer Funktion im Geschäftsjahr 2015
  • Bevollmächtigung der Mitglieder des Vorstands zum Erwerb Aktienähnlicher Rechte an der Triodos Bank und zur Emission von Aktien.
  • Bevollmächtigung für die Festlegung eines Stichtags für die Anmeldung zur Hauptversammlung durch den Vorstand

Die Erklärung zur Abstimmung des Stiftungsrates der SAAT beinhaltete Erläuterungen zu folgenden Aspekten:

  • Es wurden relevante Themen aus dem Jahresabschluss aus Sicht der jeweiligen Niederlassungen und Geschäftsbereiche sowie der Triodos Bank in ihrer Gesamtheit mit dem Vorstand erörtert. Konkret ging es dabei um den Kern des Selbstverständnisses der Triodos Bank, ihre strategische Ausrichtung, den Einfluss der Bank durch ihre Kreditvergabe, Risiken in Verbindung mit dem Kreditportfolio, Innovationen im Bankgeschäft und Nicht-Bankgeschäft, Verbesserungen in der Unternehmensführung, personalbezogene Fragen im Zusammenhang mit dem Leitbild der Bank, die Kapitalausstattung der Triodos Bank, relevante Kennzahlen, den finanziellen Erfolg und die Auszahlungsquote (Dividendenpolitik), Aktienähnliche Rechte sowie Aspekte des internen Marktes und die Interaktion mit Stakeholdern.

Ein Webcast von der Hauptversammlung steht unter folgendem Link zur Verfügung: www.triodos.com/agm.

Jahresversammlung der Inhaber Aktienähnlicher Rechte

Die Jahresversammlung der Inhaber Aktienähnlicher Rechte fand am 20. Mai 2016 in der Unternehmenszentrale der Triodos Bank statt.

Der Stiftungsrat der SAAT hat auf der Versammlung die Beweggründe für seine Stimmabgabe erläutert. Der Stiftungsrat der SAAT nahm Bezug auf die Beiträge von Inhabern Aktienähnlicher Rechte bei den informellen Versammlungen der Inhaber Aktienähnlicher Rechte in Belgien, Deutschland, Spanien und Großbritannien sowie auf deren Fragen bei der Hauptversammlung. Der Stiftungsrat der SAAT informierte die Investoren über die Gespräche des Rates mit dem Vorstand, bei denen die Triodos Bank im Allgemeinen sowie der Geschäftsbericht und der Jahresabschluss im Besonderen im Fokus standen.

Die Jahresversammlung der Inhaber Aktienähnlicher Rechte hat die Ernennung von Willem Lageweg und die Bestätigung von Frans de Clerck, Sandra Castañeda Elena und Josephine de Zwaan in ihrem Amt als Mitglieder des Stiftungsrates der SAAT gebilligt.

Auf der Versammlung wurden die Ergebnisse der jährlichen Umfrage unter Inhabern Aktienähnlicher Rechte, an der 7.100 Befragte teilnahmen (zum Vergleich: 2015 waren es 4.500 Teilnehmer), thematisiert. Der Stiftungsrat der SAAT nutzt die Ergebnisse der Umfrage, um die Investorengruppe, nach deren Interessen er seine Stimmabgabe ausrichtet, besser einschätzen zu können, und sich ein Bild davon zu machen, inwieweit die Inhaber Aktienähnlicher Rechte mit dem Geschäftserfolg der Triodos Bank und der Umsetzung ihres Leitbildes zufrieden sind. Nach den Angaben der Umfrageteilnehmer sind über 90% der Investoren der Ansicht, dass es der Triodos Bank gelingt, Leitbild und Geschäftserfolg in Einklang zu bringen, wie im Jahr 2015. Auszüge aus den Ergebnissen finden sich unter www.triodos.com/corporateinformation.

Sitzungen und Entscheidungen des Stiftungsrates der SAAT

Im Laufe des Jahres 2016 tagte der Stiftungsrat der SAAT viermal im Rahmen einer Sitzung mit persönlicher Anwesenheit der Mitglieder und mehrere Male im Rahmen einer Telefonkonferenz. Darüber hinaus hielt der Stiftungsrat der SAAT vier Sitzungen mit Mitgliedern des Vorstands der Triodos Bank ab. Von der großen Bandbreite an Themen, die im Laufe des Jahres diskutiert wurden, richtete der Stiftungsrat der SAAT sein Augenmerk besonders auf Aspekte, die für die Inhaber Aktienähnlicher Rechte der Triodos Bank als wichtige Stakeholder von wesentlichem Interesse sind. Konkret waren dies folgende:

  • Die Essenz der Triodos Bank. Der Stiftungsrat analysierte die Nachvollziehbarkeit der Essenz der Bank sowie der grundlegenden Werte, für die die Bank steht. Diskutiert wurden auch die Veränderungen im externen Umfeld wie die zunehmende Polarisierung gesellschaftlicher Gruppen und die Herausforderungen, die mit dieser Entwicklung für die Triodos Bank im Hinblick auf ihr Leitbild verbunden sind. Zudem erörterte der Stiftungsrat den Zusammenhang zwischen persönlicher Entwicklung und einer gesunden Entwicklung der Gesellschaft unter dem Aspekt eines positiven gesellschaftlichen Wandels sowie die entscheidende Bedeutung der Transparenz im wirtschaftlichen Bereich.
  • Die Strategie der Triodos Bank. Wie das Leitbild insbesondere in den Schwerpunktbereichen in eine Strategie umgesetzt wird, ist für den Stiftungsrat der SAAT von zentraler Bedeutung. Dies gilt ebenso für die langfristige strategische Ausrichtung im Allgemeinen und die Ziele der Triodos Bank in Bezug auf ihre Finanzierungstätigkeit, einschließlich Innovationen.
  • Bildung und die Ausrichtung an den Wurzeln der Triodos Bank.
  • Ein ausgewogenes Verhältnis zwischen Wirkung, Risiko und Rendite. Eine gemeinsame Betrachtung dieser drei Aspekte hilft dabei, ein genaueres Bild von der Entwicklung der Triodos Bank und ihren Herausforderungen hinsichtlich ihrer Wirkung zu erhalten. Das Thema Wirkung war in den Diskussionen mit der Umsetzung des Leitbildes der Triodos Bank verknüpft, während bei den Aspekten Risiko und Rendite insbesondere die Wahrung der wirtschaftlichen Interessen der Inhaber Aktienähnlicher Rechte sowie die Kontinuität und Rentabilität der Triodos Bank thematisiert wurden. Diskutiert wurde auch über das Niedrigzinsumfeld, das signifikante Auswirkungen auf das Geschäftsmodell der Triodos Bank hat.
  • Themen im Zusammenhang mit Aktienähnlichen Rechten und Kapital, einschließlich Investorenbeziehungen und eine Betrachtung der Handelsentwicklung, aber auch die allgemeine Finanzlage der Triodos Bank, da diese mit den wirtschaftlichen Interessen der Inhaber Aktienähnlicher Rechte in Zusammenhang steht. Die wichtigsten Finanzkennzahlen der Triodos Bank wurden ebenso erörtert wie ihre Kapitalausstattung und die Auswirkungen strengerer aufsichtsrechtlicher Kapitalanforderungen auf Wirkung, Rendite und Risiko.
  • Im Laufe des Jahres wurden die im Rahmen von Triodos 2025 entwickelten strategischen Schwerpunktbereiche der Triodos Bank vorgestellt und unter dem Gesichtspunkt der Kontinuität und der langfristigen finanziellen Widerstandsfähigkeit der Triodos Bank betrachtet. Dabei wurden auch Ergebnisse aus der Umfrage unter den Inhabern Aktienähnlicher Rechte für das Jahr 2016 berücksichtigt, in der diese u. a. zu Ihrer Meinung in Bezug auf die wesentlichsten Themen für die Triodos Bank befragt wurden. Die gewonnenen Erkenntnisse flossen in die Wesentlichkeitsanalyse ein, die im Bericht des Vorstands thematisiert wird.
  • Darüber hinaus wurde der Geschäftsbericht 2015 (und im Anschluss daran der Halbjahresbericht 2016) diskutiert, um die Stimmabgabe auf der Hauptversammlung der Triodos Bank sorgfältig abzuwägen. Der Bericht wurde im Hinblick auf das Mandat des Stiftungsrates der SAAT analysiert und diskutiert, das Leitbild der Triodos Bank und ihre Unabhängigkeit zu wahren und die wirtschaftlichen Interessen der Inhaber Aktienähnlicher Rechte zu sichern.

Tätigkeit des Stiftungsrates der SAAT

Neben den oben beschriebenen Sitzungen hat der Stiftungsrat der SAAT folgende Tätigkeiten ausgeübt:

  • Teilnahme an informellen Sitzungen mit dem lokalen Management aller Niederlassungen der Triodos Bank und dem Management von Triodos Investment Management;
  • Teilnahme an internationalen Thementagen, u. a. zur langfristigen Perspektive für die Bank, Treffen mit Kunden und Inhabern Aktienähnlicher Rechte sowie informellen Diskussionen mit Inhabern Aktienähnlicher Rechte in Großbritannien, Belgien, Deutschland, Spanien und den Niederlanden;
  • genaue Verfolgung von Entwicklungen in Bezug auf die Teilnahme der Stakeholder, Aktienbesitz, Corporate Governance sowie in den Sektoren, in denen die Triodos Bank tätig ist;
  • Teilnahme an jährlichen Hauptversammlungen der von Triodos Investment Management verwalteten Investmentfonds;
  • jährliche Sitzung mit einer Delegation des Aufsichtsrates zur Analyse des Geschäftsberichts;
  • Verfahren zur Ernennung von Kandidaten zur Einberufung in den Aufsichtsrat. Dabei war einer der zentralen Faktoren die Eignung der Kandidaten vor dem Hintergrund des Leitbildes der Triodos Bank;
  • der Vorsitzende des Stiftungsrates der SAAT hat sich regelmäßig im Rahmen von bilateralen Gesprächen und gemeinsamen Treffen mit dem Vorstandsvorsitzenden und dem Aufsichtsratsvorsitzenden der Triodos Bank beraten;
  • Diskussion und Dokumentation seiner Vision für die Erfüllung der Funktion der SAAT;
  • die ständige Weiterbildung des SAAT-Stiftungsrates im Rahmen von internen Schulungen;
  • die Vorstellung eines neuen Kandidaten für den Stiftungsrat der SAAT vor einer Delegation des Aufsichtsrates und des Vorstands, um auf die Genehmigung des neuen Kandidaten und die Mandatsverlängerung der drei bisherigen Mitglieder gemäß Satzung (6.4) der SAAT hinzuarbeiten.

Der Stiftungsrat der SAAT hat in der Wahrnehmung seiner Aufgaben 2016 keine externen Berater konsultiert.

Zusammensetzung des Stiftungsrates der SAAT und Unabhängigkeit seiner Mitglieder

Da der Stiftungsrat der SAAT der Wahrung der Identität und des Leitbildes der Triodos Bank verpflichtet ist, müssen die Ratsmitglieder unabhängig sein. Daher können amtierende Mitglieder des Vorstands oder Mitglieder des Aufsichtsrats der Triodos Bank nicht Mitglied im Stiftungsrat der SAAT werden.

Laut Satzung der SAAT muss der Rat aus mindestens drei Mitgliedern bestehen.

Derzeit besteht der Rat aus sechs Mitgliedern aus den verschiedenen Ländern, in denen die Triodos Bank Niederlassungen unterhält: drei Mitglieder aus den Niederlanden, ein Mitglied aus Großbritannien, ein Mitglied aus Belgien sowie eines aus Spanien. Die Zusammensetzung des Stiftungsrates hat sich 2016 mit der Ernennung von Willem Lageweg durch die Jahresversammlung der Inhaber Aktienähnlicher Rechte am 20. Mai 2016 geändert.

Informationen zur Vergütung der Mitglieder des Stiftungsrates der SAAT sind dem (PDF:) englischen Jahresabschluss der Triodos Bank zu entnehmen.

Nach eigener Einschätzung wird sich der Stiftungsrat der SAAT im Jahr 2017 als Aktionär noch stärker einbringen können. Ein wesentlicher Teil dieser Rolle als Aktionär ist die Pflege und Intensivierung des Dialogs zwischen der Triodos Bank, dem Stiftungsrat der SAAT und den Inhabern Aktienähnlicher Rechte. Der Stiftungsrat der SAAT wird diesen Dialog nicht nur im Rahmen der internationalen Jahresversammlung der Inhaber Aktienähnlicher Rechte in den Niederlanden führen, sondern auch in Belgien, Großbritannien, Spanien, Deutschland sowie bei einer gesonderten Versammlung in den Niederlanden, wo informelle Versammlungen der Inhaber Aktienähnlicher Rechte abgehalten werden. Dieser Bericht steht in voller Länge, einschließlich zusätzlicher Hintergrundinformationen zur Arbeit des Stiftungsrates der SAAT, online unter www.annual-report-triodos.com zur Verfügung.

Zeist, 24. März 2017

Stiftungsrat der SAAT
Josephine de Zwaan, Vorsitzende
Mike Nawas, stellvertretender Vorsitzender
Marjatta van Boeschoten
Sandra Castañeda Elena
Frans de Clerck

Sitz der SAAT ist Nieuweroordweg 1, 3704 EC, Zeist, Niederlande.